98년 금융위기의 쓴 경험은 급변하는 금융환경에서 경제의 세계화의 물결에 한국역시 예외가 될 수는 없다는 것을 보여주었다. 기존의 금융시스템과 제도 하에서는 새로운 환경에 적응 할 수 없다는 것을 극명하게 보여주었다. 기본적으로 은행 등의 금융기관은 다수의 저축자로부터 유동적인 부채를 지고 비유동적인 형태의 자산으로 대출자에게 투자를 한다. 이러한 시스템에서 은행의 위험은 크게 자산의 부실화 위험과 부채의 대부분에 해당하는 예금의 인출사태에 대한 위험으로 나누어 볼 수 있다. 금융위기 이전의 금융시스템에서는 이러한 위험이 발생할 경우 정부가 즉각적으로 개입을 하여 그 위험을 일시적으로 완화시키는 역할을 해왔다. 하지만 금융시장이 개방되어 국제간의 자본이동이 활발하고 기업에 대한 정보의 개방 압력이 높아지는 상황에서 이러한 정부의 개입은 오히려 나라 전체의 금융시스템에 대한 불확실성만 가중시키고 근본적인 위험은 제거하지 못하는 결과를 낳았다.
이러한 근본적인 위험을 방지하고 제거하기 위해서 금융기관은 대출자에 대한 심사기준을 마련하여 사전적으로 screening의 기능을 수행해야 할 것이고 사후적으로는 대출자에 대한 지속적인 monitoring과 부실채권의 방지를 위해 대출채권에 대한 관리와 정확한 측정을 할 수 있는 기법을 마련해야 하여 자산의 부실화에 대한 조기경보시스템을 확충해야 할 것이다.
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